Año nuevo, viejas historias
La primera jornada de trading de 2025 transcurre con calma y la sesión asiática avanza lentamente, mientras los operadores siguen en modo festivo. Un calendario económico poco cargado y los festivos en Japón, Suiza y Nueva Zelanda reducen aún más la actividad. Sin embargo, el índice del dólar estadounidense retrocede desde un máximo de dos años, lo que impulsa a las principales divisas, las de Australia y Nueva Zelanda, y las materias primas clave, mientras los participantes del mercado esperan más señales que confirmen la reciente postura restrictiva de la Fed, en medio de datos mixtos de EE. UU.
Aunque el retroceso del dólar estadounidense da un respiro temporal a otros activos principales, la recuperación carece de fuerza, ya que los bancos centrales fuera de EE. UU. y Japón parecen menos restrictivos. Las tensiones políticas, las dificultades económicas y los desafíos de China siguen pesando sobre el sentimiento del mercado. Aun así, el EURUSD destaca al fluctuar cerca de su mínimo anual, antes de la publicación de datos de importancia intermedia de EE. UU. y la eurozona.
Los compradores del dólar estadounidense hacen una pausa, lo que impulsa la recuperación de GBPUSD, mientras USDJPY sigue incierto
Los alcistas del dólar estadounidense hacen una pausa mientras cambian las expectativas del mercado y los operadores reevalúan la probabilidad de que la Reserva Federal reduzca las tasas a un ritmo más lento en 2025. Esto ocurre antes de los pocos días de actividad de trading que quedan esta semana, que incluyen datos económicos de Estados Unidos de relevancia moderada. También contribuyen a la pausa en el impulso del dólar las noticias que apuntan a nuevos estímulos en China y la ausencia de datos preocupantes del PMI del país, lo que reduce algunos temores sobre el crecimiento mundial.
Como resultado, el GBPUSD pone fin a una racha de dos días de pérdidas, pese a la preocupación por la economía del Reino Unido. Sin embargo, el USDJPY se mantiene débil, ya que los operadores dudan de que el Banco de Japón (BoJ) pueda subir las tasas de forma significativa y consolidan los movimientos anteriores durante los cuatro días festivos en Japón.
Los bajistas del EURUSD se mantienen alerta
Aunque el retroceso del dólar estadounidense dé un breve respiro a los bajistas del EUR/USD, los compradores siguen cautelosos debido a los persistentes desafíos económicos y políticos de la eurozona. La perspectiva moderada del Banco Central Europeo (BCE) también pesa sobre el par. Sin embargo, la presidenta del BCE, Christine Lagarde, transmitió cierto optimismo en su discurso de Año Nuevo al destacar los avances en la reducción de la inflación y el compromiso del banco de bajar las tasas gradualmente.
Las divisas de Oceanía intentan recuperarse
El retroceso del dólar estadounidense, junto con los datos positivos del PMI de China y las expectativas de estímulos, favorece un rebote correctivo de las divisas vinculadas a las materias primas. El dólar australiano (AUD) lidera el avance y se recupera de su nivel más bajo desde octubre de 2022. De manera similar, NZDUSD rebota desde un mínimo de 26 meses, mientras que USDCAD revierte el avance del día anterior desde un mínimo de dos semanas.
El oro se mantiene firme y el crudo retrocede
El oro se mantiene firme por segundo día consecutivo, favorecido por un dólar estadounidense más débil, el optimismo en torno a las compras físicas y las acciones de los bancos centrales. En 2024, el metal precioso registró su mayor ganancia anual desde 2010, ya que la incertidumbre del mercado llevó a los operadores a buscar su atractivo como activo refugio. De manera similar, el petróleo crudo comenzó 2025 con fuerza, con una tendencia alcista de cuatro días que lo llevó a su nivel más alto en dos meses. Sin embargo, al comenzar la sesión europea, retrocede desde el máximo de varios días en medio de señales mixtas.
Las criptomonedas avanzan ligeramente
La compra de Bitcoin (BTCUSD) de MicroStrategy a fin de año, junto con el aumento de los tenedores de Ethereum (ETHUSD) a largo plazo, refuerza a estas criptomonedas líderes. Sin embargo, la cautela ante la investidura de Trump limita el interés de compra tanto en Bitcoin como en Ethereum.
Últimos movimientos de los principales activos
- El petróleo crudo WTI tiene dificultades para mantener una tendencia alcista de cuatro días en su nivel más alto en dos meses y cotiza con leves ganancias cerca de los 72,00 dólares.
- El oro sube por segundo día consecutivo y alcanza los $2,635 al momento de escribir esto.
- El índice del dólar registra pérdidas moderadas y retrocede desde un máximo de dos años, poniendo fin a una racha alcista de dos días. Al momento de redactar este informe, se sitúa en 108.30.
- Wall Street cerró con pérdidas leves, mientras que las acciones de Asia-Pacífico avanzan ligeramente. Por su parte, los mercados europeos y del Reino Unido no muestran una dirección clara durante la primera hora de negociación.
- El BTCUSD y el ETHUSD mantienen una ligera presión compradora cerca de $95,500 y $3,410, respectivamente, al momento de redactar.
Atención a los datos secundarios de EE. UU.
Una serie de datos de importancia media de la eurozona y Estados Unidos podría captar la atención de los operadores intradía en la primera jornada completa de trading de 2025. Sin embargo, el ambiente festivo en Japón, Nueva Zelanda y Suiza podría limitar las reacciones del mercado. Los principales catalizadores serán los PMI finales de diciembre y las solicitudes semanales de subsidio por desempleo de Estados Unidos. Si los datos respaldan la postura restrictiva de la Fed, el dólar estadounidense podría revertir las pérdidas iniciales y recuperar impulso, lo que podría presionar a los dólares australiano y neozelandés y afectar al EURUSD. Sin embargo, es poco probable que el oro revierta su tendencia alcista, a menos que haya compras significativas de dólares estadounidenses.
Pronósticos para los principales activos
- Se espera un movimiento alcista: USDCAD, USDJPY, dólar estadounidense, plata, BTCUSD, ETHUSD
- Es probable que continúe la caída: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- Se anticipa un movimiento lateral: Nasdaq, oro, DJI30, USDCNH
- Se anticipa una caída lenta & gradual: DAX, FTSE 100, EURUSD, petróleo crudo, GBPUSD
¡Que la suerte te acompañe en el trading!
