El discurso de Trump y la consolidación de fin de mes frenan la caída del dólar estadounidense
La conferencia de prensa del presidente de EE. UU., Donald Trump, abordó varios temas, desde los aranceles comerciales hasta las iniciativas de DOGE para mejorar la eficiencia del gobierno estadounidense, y generó inquietud en los mercados en medio de la consolidación de fin de mes. En este contexto, los traders ignoraron en gran medida los datos mixtos de EE. UU. y se centraron en los comentarios restrictivos de Raphael Bostic, presidente de la Fed de Atlanta, que favorecieron el repunte del índice del dólar estadounidense (DXY). La recuperación del dólar atrajo ventas de EURUSD, GBPUSD, AUDUSD y NZDUSD, mientras que las noticias desfavorables de Europa, el Reino Unido, Australia y Nueva Zelanda sumaron presión. Sin embargo, el USDJPY se mantuvo cerca de un mínimo de 19 semanas, mientras que el petróleo crudo y el oro sufrieron ventas, lo que impulsó al USDCAD y presionó a las criptomonedas. Además, las acciones bajaron y los mercados de bonos se mantuvieron cautelosos, especialmente fuera de Japón.
Los bajistas del EURUSD y el GBPUSD ganan fuerza
La publicación del texto completo del acuerdo entre Estados Unidos y Ucrania no logró impulsar a los compradores del EURUSD, ya que los débiles datos de confianza de Alemania y la advertencia de Trump sobre aranceles del 25% a los automóviles y productos europeos presionaron al par. La posibilidad de represalias de la UE y la perspectiva moderada del Banco Central Europeo (BCE) aumentaron la presión bajista y prolongaron el retroceso del EURUSD desde un máximo de un mes.
Mientras tanto, la encuesta trimestral de la Confederación de la Industria Británica (CBI) mostró la mayor caída del sector servicios desde agosto de 2020. Esto, junto con los comentarios de Swati Dhingra, funcionaria del Banco de Inglaterra (BoE), hizo que el GBPUSD retrocediera desde un máximo de 10 semanas y pusiera fin a su racha ganadora de dos días.
USDJPY cae lentamente y se acerca a mínimos de cuatro meses
El repunte del dólar estadounidense ha frenado la tendencia bajista del USDJPY, que se mantiene ligeramente al alza por segundo día consecutivo, en su nivel más bajo desde principios de octubre de 2024. Sin embargo, la preocupación por posibles subidas de tasas del Banco de Japón (BoJ), mencionadas por el viceministro de Finanzas de Japón, Atsushi Mimura, está dificultando la recuperación del par. Aunque los comentarios de Mimura han aliviado los temores a una intervención del mercado por parte de Japón, los miembros más restrictivos del BoJ se centran en la incertidumbre del mercado, lo que presiona la actividad compradora, especialmente antes de la publicación de datos clave de inflación de Japón y Estados Unidos, prevista para el jueves y el viernes.
Las divisas de Oceanía se encaminan a cerrar febrero a la baja
El AUDUSD y el NZDUSD han caído por quinto día consecutivo, mientras que el USDCAD acumula cinco días de ganancias al comienzo del jueves. Las divisas de Australia, Nueva Zelanda y Canadá, vinculadas a las materias primas y conocidas como divisas antipodeanas, en gran medida hacen caso omiso de las medidas de estímulo de China debido a las preocupaciones por las guerras comerciales y las tensiones geopolíticas entre Estados Unidos, China y los países de Asia-Pacífico.
El débil gasto de capital privado de Australia en el tercer trimestre y los comentarios cautelosos del vicegobernador del Banco de la Reserva de Australia, Andrew Hauser, aumentan la presión bajista sobre el AUDUSD. Mientras tanto, el NZDUSD sigue la tendencia del AUDUSD, pese a los datos positivos sobre la confianza empresarial de Nueva Zelanda. Por su parte, el USDCAD se mantiene firme y alcanza su nivel más alto en más de dos semanas, respaldado por las tensiones entre Estados Unidos y Canadá, los débiles datos canadienses, las perspectivas acomodaticias del Banco de Canadá (BoC) y la caída de los precios del petróleo crudo, una de las principales exportaciones de Canadá.
Los vendedores de oro ponen a prueba un soporte clave de corto plazo; el petróleo crudo sigue bajo presión en su mínimo de 11 semanas
La incertidumbre del mercado no ha impulsado las compras de oro, ya que los ajustes de posiciones de fin de mes, un dólar estadounidense más fuerte y factores técnicos acercan a los operadores a una línea de soporte ascendente de siete semanas, cerca de los 2.900 USD. Esto sugiere que los vendedores podrían apuntar al máximo de finales de 2024, en torno a los 2.790 USD, ante la preocupación por una posible pausa en la demanda de oro de China y una Fed de tono restrictivo. Sin embargo, la condición del oro como activo refugio sigue exigiendo cautela.
El petróleo crudo sigue bajo presión en su nivel más bajo de las últimas 11 semanas, pese a la inesperada caída de los inventarios de crudo de Estados Unidos y a los temores de una escasez de suministro desde Irán en medio de las tensiones entre Estados Unidos e Irán. La presión parece estar relacionada con la preocupación por un aumento de la oferta respaldado por Trump y una menor demanda de clientes clave, además de un incremento del suministro de la OPEP+.
Las criptomonedas lamen sus heridas
La aversión generalizada al riesgo, sumada al hackeo de tokens de Bybyte por valor de 1,5 billones de dólares, ha arrastrado a las principales criptomonedas a la baja en los últimos días. Aun así, Bitcoin (BTCUSD) y Ethereum (ETHUSD) se están recuperando de mínimos de varios días, tras caer durante cuatro y tres días consecutivos, respectivamente. Al momento de escribir, esto refleja la consolidación del mercado al cierre del mes.
Últimos movimientos de los principales activos
- El petróleo crudo WTI acumula tres días consecutivos de pérdidas, aunque registra una caída leve y cotiza cerca de su nivel más bajo en dos meses, en torno a $68.70 en la última cotización.
- El oro ignora la vela Doji de la jornada anterior mientras los vendedores ponen a prueba la zona de soporte de $2,900-2,895 al momento de redactar este informe.
- El índice del dólar estadounidense se mantiene ligeramente demandado en torno a 106.65, mientras conserva el rebote del día anterior.
- Wall Street cerró con resultados mixtos, mientras que las acciones de Asia-Pacífico bajaron ligeramente. En cambio, los mercados europeos y del Reino Unido registran leves avances durante la primera hora de operaciones.
- BTCUSD y ETHUSD registran leves ganancias, cerca de $86,300 y $2,350, respectivamente, mientras consolidan las pérdidas semanales.
Una serie de datos y eventos a seguir…
Aunque las noticias relacionadas con el riesgo ayudaron al dólar estadounidense a recuperarse recientemente, la agenda económica del jueves está repleta de datos y eventos que podrían mantener en vilo a quienes operan con momentum. Entre las publicaciones clave se encuentran el PIB de Suiza del cuarto trimestre, la confianza del consumidor de la eurozona de febrero y factores como los aranceles comerciales de EE. UU. y los acontecimientos geopolíticos. Además, se seguirá de cerca el dato semanal de solicitudes de subsidio por desempleo de EE. UU., la revisión del PIB del cuarto trimestre, los pedidos de bienes duraderos de enero y el gasto en consumo personal (PCE) del cuarto trimestre.
El cierre de posiciones cortas en dólares estadounidenses a fin de mes podría cobrar fuerza con los datos previstos y un clima de aversión al riesgo, lo que ejercería más presión sobre las principales divisas, las monedas antipodales y las materias primas. Sin embargo, la postura restrictiva del Banco de Japón (BoJ) y la cautela antes de los datos de inflación de Japón del viernes y del índice de precios PCE subyacente de Estados Unidos, la medida de inflación preferida de la Fed, podrían frenar el rebote del USDJPY.
Pronósticos para los principales activos
- Se prevé un movimiento alcista: USDCAD, USDJPY, dólar estadounidense, plata, BTCUSD, ETHUSD
- Es probable que continúe la caída: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- Se anticipa un movimiento lateral: Nasdaq, oro, DJI30, USDCNH
- Se anticipa una caída lenta & gradual: DAX, FTSE 100, EURUSD, petróleo crudo, GBPUSD
¡Que la suerte te acompañe en el trading!
