El GBPUSD cae a mínimos de dos semanas ante la inminente publicación de los PMI del Reino Unido y EE. UU.
MTrading Team • Hoy
El GBPUSD cae a mínimos de dos semanas ante la inminente publicación de los PMI del Reino Unido y EE. UU.
El optimismo de principios de semana se desvanece durante la sesión asiática del miércoles, mientras la inquietud política en EE. UU. se suma al ambiente de cautela antes de las primeras lecturas de los datos de actividad de julio de las principales economías. Esto permite que el índice del dólar estadounidense (DXY) se mueva ligeramente tras alcanzar un nuevo máximo semanal el día anterior, lo que presiona a los activos de mayor riesgo y a las principales divisas, excepto el yen.
El EURUSD sigue débil y cotiza en su nivel más bajo en dos semanas, ya que los últimos datos de Europa parecen favorecer nuevos recortes de tasas por parte del Banco Central Europeo (BCE). Por su parte, el GBPUSD también se mantiene en niveles bajos, en mínimos de dos semanas, pese al sólido crecimiento de los salarios en el Reino Unido, especialmente en medio de la incertidumbre política en Gran Bretaña y los crecientes temores de una desaceleración económica.
Mientras tanto, el USDJPY va en contra de la tendencia y suma tres días consecutivos de pérdidas, hasta caer a su nivel más bajo desde mediados de mayo, en medio de la preocupación por el Banco de Japón (BoJ). El precio del oro también muestra una tendencia similar, ya que mantiene el rebote del día anterior desde la media móvil exponencial (EMA) de 21 días. Cabe señalar que el yen japonés (JPY) y el oro se consideran activos refugio tradicionales y cobran impulso en mercados inciertos.
AUDUSD, NZDUSD y USDCAD se ven afectados por la fortaleza del dólar estadounidense y la debilidad de los precios de las materias primas, además de los problemas de China. Mientras tanto, el petróleo crudo cae por quinto día consecutivo y favorece a los bajistas al tocar su mínimo de 10 semanas, pese a que la reducción de los inventarios fue mayor de lo esperado.
BTCUSD reflejó la fortaleza del dólar estadounidense y registró su mayor caída diaria en dos semanas, tras las presiones recientes. Sin embargo, ETHUSD reaccionó favorablemente al lanzamiento del ETF spot de ETH y terminó la jornada al alza, pese a registrar pérdidas intradía al momento de redactar.
A continuación, se muestran los últimos movimientos de los activos clave:
Petróleo crudo WTI registra una racha de cinco días de pérdidas y alcanza su nivel más bajo en seis semanas; cotiza ligeramente a la baja cerca de $77.20 al momento de publicación.
El oro amplía la recuperación del día anterior hasta los $2,416 en la última cotización.
El índice del dólar tiene dificultades para sostener el avance del martes hasta el máximo semanal y se mantiene lateralizado cerca de 104,40 al momento de redactar.
Wall Street cerró con pérdidas, mientras que las acciones de Asia-Pacífico bajaron ligeramente. Además, las bolsas de Reino Unido y Europa registraron leves ganancias durante la primera hora de negociación.
BTCUSD y ETHUSD tientan a los vendedores al registrar leves pérdidas, con cotizaciones recientes cercanas a $65,900 y $3,440, respectivamente.
El dólar estadounidense se recupera antes de los principales catalizadores…
La ventaja del candidato presidencial del Partido Republicano de EE. UU., Donald Trump, sobre su rival demócrata, Kamala Harris, mantiene en alerta a los participantes del mercado debido a la postura firme de Trump sobre varios temas, desde China hasta el déficit de EE. UU. y la devaluación del dólar estadounidense. A esto se suman las tensiones geopolíticas en Oriente Medio y el reciente aumento de las expectativas de una postura más restrictiva por parte de la Reserva Federal de EE. UU. (Fed), factores que respaldaron al índice del dólar estadounidense (DXY) el día anterior, pese a que las cifras de ventas de viviendas existentes en EE. UU. de junio y del índice manufacturero de la Fed de Richmond de julio fueron más débiles. También contribuye a la incertidumbre y permite que el dólar estadounidense se recupere la inquietud del mercado ante los datos y eventos de primer nivel de esta semana, que comienzan hoy.
Además de la recuperación del dólar estadounidense, la modesta mejora de la confianza del consumidor en la eurozona y los comentarios moderados de los responsables del BCE presionan al EURUSD antes de los PMI preliminares de Alemania y la UE que se publican hoy.
El GBPUSD no logró repuntar pese a los sólidos datos de crecimiento salarial del Reino Unido y sigue la caída del EURUSD hasta un mínimo de dos semanas. Al cierre de esta edición, acumulaba su segundo día consecutivo a la baja, en medio de la preocupación por la debilidad económica del Reino Unido y la probable incapacidad del nuevo gobierno para abordar los problemas de crecimiento. El martes, Reuters publicó información que citaba un sólido crecimiento salarial según una encuesta del sector. Estos datos se suman a las cifras oficiales publicadas anteriormente y respaldan la disposición del Banco de Inglaterra (BoE) a mantener las tasas más altas durante más tiempo.
El USDJPY sigue bajo presión y se encuentra en su nivel más bajo desde mediados de mayo. Acumula tres días consecutivos a la baja, mientras crece la preocupación por una postura más restrictiva del Banco de Japón (BoJ). También pesa sobre el par la reciente caída de los rendimientos de los bonos del Tesoro de referencia y el tradicional estatus del yen como activo refugio. Estos factores también podrían explicar la recuperación del precio del oro, junto con la propuesta de India de reducir los aranceles de importación, que podría impulsar el consumo en uno de los mayores mercados de oro del mundo. Cabe señalar que los datos mixtos de los PMI de Japón no lograron frenar a los vendedores del par.
Más temprano, los PMI de Australia de julio mostraron resultados mayormente débiles y aumentaron las probabilidades de un recorte de tasas por parte del Banco de la Reserva de Australia (RBA). Además, presionaron al AUDUSD, en un contexto de precios más bajos de las materias primas y preocupaciones sobre China. Estos factores también presionaron a la baja al NZDUSD, pese a que Nueva Zelanda no publicó datos importantes. Sin embargo, las preocupaciones por una postura más moderada del Banco de Canadá (BoC) antes de su decisión de tasas de interés de hoy, junto con la caída de los precios del petróleo crudo, impulsan al USDCAD a un máximo de tres meses y medio.
El petróleo crudo no logra reflejar la actualización sobre Rusia, que apunta a una reducción de los suministros de petróleo de Moscú en virtud del acuerdo de la OPEP+, ni las preocupaciones geopolíticas, en medio del creciente temor a que la desaceleración del crecimiento de China reduzca la demanda de energía. Así, los precios del oro negro también hicieron caso omiso de una reducción de los inventarios semanales de petróleo de EE. UU. mayor de lo esperado, según la fuente del sector American Petroleum Institute (API).
Los PMI, el Banco de Canadá y los inventarios semanales de petróleo, en el punto de mira…
Tras dos días de poca actividad en los mercados, es probable que aumente la volatilidad con la publicación de las primeras lecturas de los PMI de julio de las principales economías. También será importante estar atentos a la decisión del Banco de Canadá (BoC) sobre las tasas de interés y a los datos semanales de inventarios de petróleo de EE. UU. publicados por la fuente oficial: la Administración de Información Energética de EE. UU. (EIA).
Aunque es probable que la mayoría de los PMI muestren una mejora de la actividad en julio, la atención se centrará principalmente en las cifras de la eurozona, el Reino Unido y EE. UU., en un contexto de expectativas dispares sobre sus respectivos bancos centrales. Si los datos de la UE y el Reino Unido sorprenden positivamente, los pares EURUSD y GBPUSD podrían recuperar parte de sus pérdidas recientes. Sin embargo, es muy probable que el dólar estadounidense se vea impulsado por unos datos positivos de EE. UU., especialmente en medio del pesimismo del mercado. Mientras tanto, el recorte de tasas de 0,25 % del BoC impulsará la cotización del USDCAD, pero el comunicado sobre tasas del BoC tendría que ser lo suficientemente moderado como para confirmar otros dos recortes en 2024 y mantener las expectativas de los compradores del par. Además, es posible que el petróleo crudo no se vea impulsado por la reducción de los inventarios, a menos que las cifras sean muy drásticas. Aun así, la fortaleza del dólar estadounidense y los problemas de China podrían mantener el optimismo de los bajistas del sector energético.
