Sentimen dagangan masih tidak menentu pada awal Isnin apabila kebanyakan pasaran Asia ditutup sempena cuti Tahun Baharu Cina. Ketiadaan data/peristiwa utama turut membuatkan para pedagang berwaspada, begitu juga suasana berhati-hati menjelang data inflasi AS dan siri keluaran data UK minggu ini, serta ucapan daripada bank pusat utama di seluruh dunia.
Sehubungan itu, Dolar AS susut seiring dengan penurunan hasil bon, terutamanya disebabkan oleh sikap optimistik yang berhati-hati dalam pasaran ekuiti. Keadaan ini membolehkan EURUSD dan GBPUSD meneruskan lantunan pembetulan pada Jumaat lalu menjelang data/peristiwa utama minggu ini. Walau bagaimanapun, harga komoditi masih tidak menunjukkan arah yang jelas berikutan musim cuti di China, salah satu pengguna komoditi terbesar di dunia.
Walaupun begitu, NZDUSD mencatatkan penurunan paling besar, meskipun tidak mengendahkan kenyataan bernada hawkish daripada pegawai RBNZ, manakala AUDUSD dan USDCAD kekurangan momentum. Cuti di Jepun mengehadkan pergerakan JPY, namun hasil bon yang lemah membolehkan pembeli pasangan yen berehat seketika.
Di pasaran lain, BTCUSD mencatatkan kerugian kecil selepas merekodkan kenaikan mingguan terbesar sejak akhir Oktober, manakala ETHUSD tidak menunjukkan arah yang jelas selepas aliran menaik selama dua minggu. Perlu diambil perhatian bahawa penembusan teknikal, bersama-sama optimisme dalam pasaran kripto, membantu mengekalkan harga Bitcoin dan Ethereum pada paras yang lebih kukuh.
Berikut ialah pergerakan terkini aset utama:
- Minyak Brent mencatat kenaikan kecil pada paras tertinggi dua minggu melebihi $82.00 yang dicatat pada hari sebelumnya.
- Harga emas meneruskan penurunan selama tiga hari berturut-turut sambil menghampiri garis sokongan dua bulan sekitar $2,020.
- Indeks USD kekal di bawah tekanan berhampiran 104.00, mencatatkan kerugian kecil selepas aliran menaik selama empat minggu.
- Wall Street ditutup dengan kenaikan kecil, manakala saham di Asia-Pasifik meningkat sedikit. Namun begitu, saham di Eropah dan UK mencatatkan kerugian kecil pada jam pertama dagangan.
- BTCUSD mencatatkan kerugian kecil pada paras tertinggi bulanan sekitar $48,800 setakat waktu laporan ini ditulis, manakala ETHUSD susut kepada $2,500 ketika kami menulis.
Permulaan yang agak perlahan bagi minggu data inflasi AS…
Walaupun dolar AS kekal berada di bawah tekanan pada hari ini, Indeks Dolar AS (DXY) mencatatkan aliran menaik selama empat minggu berturut-turut, meskipun susut daripada paras tertinggi bulanan pada penghujung minggu lalu. Pemangkin utama kekuatan USD ialah keyakinan pasaran bahawa pemotongan kadar faedah Fed akan ditangguhkan. Ketegangan geopolitik di Timur Tengah dan kejatuhan pasaran ekuiti China turut menjadi perhatian pedagang yang memantau DXY untuk mencari peluang kenaikan. Indeks dolar AS berbanding mata wang lain berlegar-legar sekitar paras 104.00 sementara pedagang menantikan angka inflasi utama AS bagi bulan Januari yang akan dikeluarkan minggu ini. Angka tersebut penting kerana semakan data inflasi 2023 pada hari Jumaat lalu gagal menarik minat pembeli dolar AS, manakala Pengerusi Rizab Persekutuan (Fed) Jerome Powell menyatakan bahawa angka yang disemak itu menjadi faktor utama dalam menentukan pemotongan kadar faedah Fed pada 2024. Pada hari Jumaat, ukuran utama inflasi Fed, iaitu CPI teras tahunan enam bulan, disemak turun kepada 3.0% daripada 3.3%, manakala angka Disember diturunkan kepada 0.2% daripada 0.3% sebelumnya.
Dalam ulasan awam terbaharu mereka, Presiden Fed Atlanta Raphael Bostic memberitahu NPR bahawa inflasi telah berada pada paras terlalu tinggi untuk tempoh yang terlalu lama. Hal ini mengurangkan kemungkinan Fed akan memotong kadar faedah dalam masa terdekat, sekali gus membolehkan dolar AS kekal kukuh. Namun, penurunan hasil bon dan penutupan S&P 500 pada paras tertinggi rekod mengehadkan pembelian dolar AS menjelang data Indeks Harga Pengguna (CPI) bagi bulan Januari yang akan dikeluarkan minggu ini. Bukan Bostic dari Fed sahaja yang bersikap hawkish; Presiden Federal Reserve Dallas Lorie Logan juga mengambil pendirian hawkish dengan menyatakan bahawa tiada keperluan mendesak untuk melaraskan kadar faedah.
Di tempat lain, berita bercampur dari Zon Euro turut mencabar kenaikan dolar AS, walaupun USD kekal dalam perhatian pembeli. Dalam perkembangan itu, penggubal dasar blok tersebut mencapai persetujuan awal mengenai beberapa peraturan fiskal untuk mengawal hutang kerajaan. Langkah ini seterusnya mengurangkan tekanan untuk mengekalkan kadar faedah yang lebih tinggi dan mungkin membolehkan ECB mempertahankan kadar faedah sedikit lebih lama. Namun, undian akhir masih belum dibuat dan dijangka berlangsung minggu ini. Sejajar dengan itu, penggubal dasar ECB Martins Kazaks mempertahankan dasar monetari hawkish sambil menyatakan bahawa beliau tidak optimistik tentang pemotongan kadar faedah pada musim bunga. Selain itu, penggubal dasar ECB merangkap ketua bank pusat Sepanyol Pablo Hernandez de Cos berkata unjuran bulan Mac penting untuk keputusan pemotongan kadar faedah.
Sebaliknya, ahli lembaga Bank Pusat Eropah (ECB), Fabio Panetta, menyatakan bahawa masa untuk pemotongan kadar faedah "semakin hampir". Sementara itu, penggubal dasar Francois Villeroy de Galhau berkata ECB berkemungkinan akan mengurangkan kadar faedah pada tahun ini.
Penggubal dasar Bank of England (BoE), Jonathan Haskel, berkata lebih banyak bukti tentang inflasi diperlukan sebelum kadar faedah tinggi ditamatkan. Kenyataan itu membolehkan GBPUSD mengurangkan kerugian mingguannya menjelang penerbitan data penting Britain minggu ini.
Sementara itu, Gabenor Reserve Bank of New Zealand (RBNZ), Adrian Orr, dan Timbalan Gabenor/Pengurus Besar Kestabilan Kewangan, Christian Hawkesby, mengeluarkan kenyataan berasingan pada awal Isnin. Kedua-dua penggubal dasar itu mempertahankan langkah RBNZ yang hawkish dan menunjukkan keyakinan terhadap ekonomi. Namun, pedagang NZDUSD tidak begitu yakin dengan kenyataan tersebut lalu mengurangkan keuntungan mingguan sebelumnya, iaitu kenaikan mingguan pertama dalam empat minggu.
- Beli kukuh: USDCAD, USDJPY
- Jual kukuh: Minyak Mentah, Dolar AS, GBPUSD
- Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Emas
- Jual: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
Bailey dari BoE, Kashkari dari Fed dan pemangkin risiko menjadi perhatian…
Walaupun dagangan pada awal hari kebanyakannya perlahan, komen daripada Gabenor BoE Andrew Bailey, Presiden Federal Reserve Minneapolis Neel Kashkari, serta pemangkin risiko seperti perkembangan hasil bon dan ekuiti akan menarik perhatian pedagang intrahari. Namun, perhatian utama dijangka tertumpu pada data inflasi AS pada hari Selasa, angka inflasi Britain pada hari Rabu dan KDNK Zon Euro bagi suku keempat. Yang paling penting, ketiadaan China daripada pasaran akan membolehkan pedagang yang mengambil posisi bertentangan dengan trend mengambil risiko. Perkembangan ini juga boleh menekan Dolar AS, sekali gus membolehkan aset yang lebih berisiko seperti komoditi dan mata wang Antipodean mengurangkan kerugian baru-baru ini.
Semoga tuah dagangan menyebelahi anda!
